杰理科技：拟首发募资622亿元投向智能无线音频及AIoT边缘计算芯片等项目8月3日申购

2026-08-04 16:28:49

　　（920138）7月30日披露招股说明书，公司拟以18.86元/股公开发行3300万股，占发行后总股本的7.62%，预计募集资金总额6.22亿元。本次发行的申购日期8月3日。

　　据招股书，公司拟将本次募集资金用于智能无线音频技术升级及产业化项目、智能穿戴芯片升级及产业化项目、AIoT边缘计算芯片研发及产业化项目。

　　其中，智能无线音频技术升级及产业化项目拟采用先进工艺，研发新一代蓝牙耳机、蓝牙音箱及高端无线话筒SoC芯片系列产品。项目计划通过优化多核CPU系统、DSP性能，提升系统整体运算能力，以适应各种智能算法的更新迭代；优化无线通信性能、增大带宽、增强音效处理能力，以确保各项关键技术指标的先进性；研发超低延时技术，提升语音识别处理能力，提升产品声乐体验以及智能语音交互能力；研发新一代蓝牙协议、星闪协议、增强能力等，进一步提升产品竞争力。

　　芯片升级及产业化项目将基于先进工艺，研发具有强大处理能力和兼容多版本规范的智能数传SoC芯片。本项目将集成自主研发的同构双DSP系统架构浮点处理器及低功耗图形处理系统GPU，结合新一代低功耗蓝牙音频技术和蓝牙位置定位技术，同时兼具高精度、高并发、低功耗、高集成、高兼容性等特性。增加信息安全系统及传感器管理系统，实现既具有强大的应用和算术处理能力，也兼顾到智能可穿戴设备实际应用需求的高规格智能数传SoC芯片。

　　AIoT芯片研发及产业化项目将基于先进工艺，研发面向音视频的人工智能物联网SoC芯片。研发集成多协议共存、音视频智能识别、多媒体处理、复杂系统电源低功耗管理、多核高算力运算系统等关键技术，提升算力、高性能音视频编解码能力、高带宽无线和有线能力，以满足智能物联设备的多样性需求，为用户提供极低功耗和丰富接口的智能物联应用方案。

　　招股书显示，是一家专注于系统级芯片（SoC）的集成电路设计企业，主要面向蓝牙音视频、、智能物联终端等领域，为全球市场提供高规格、高灵活性与高集成度的芯片产品。公司秉承“用‘芯’美好世界”的企业愿景，致力于成为融合射频、音频、视频、信息采集与处理等技术的平台型芯片设计企业。公司成立至今，从设计仅包含单一音频模块的主控芯片，逐步引入射频、视频、信息采集及处理等技术模块，并对技术模块进行深入研究和交叉复用，逐步形成了品类丰富的SoC芯片产品线。

　　数据显示，2025年公司加权平均净资产收益率为15.05%，较上年同期下降9.16个百分点。2026年一季度公司加权平均净资产收益率为3.64%，同比下降0.01个百分点。

　　公司2025年投入资本回报率为14.13%，较上年同期下降7.98个百分点。2026年第一季度投入资本回报率为3.55%，较上年同期下降3.8个百分点。

　　截至2025年，公司经营活动现金流净额为5.13亿元，同比增长12.85%；筹资活动现金流净额-313.85万元，同比增加1.04亿元；投资活动现金流净额5.29亿元，上年同期为-10.8亿元。

　　截至2026年一季度末，公司经营活动现金流净额为3.11亿元，同比增加3.22亿元；筹资活动现金流净额0元，与同期相比基本不变；投资活动现金流净额0元，上年同期为0元。

　　资产重大变化方面，截至2025年末，公司货币资金较上年末增加242.58%，占公司总资产比重上升20.35个百分点；其他流动资产较上年末减少33.81%，占公司总资产比重下降11.56个百分点；债权投资较上年末减少15.68%，占公司总资产比重下降7.38个百分点；一年内到期的非流动资产较上年末增加9.68%，占公司总资产比重下降0.99个百分点。

　　负债重大变化方面，截至2025年末，公司应付职工薪酬较上年末增加269.91%，占公司总资产比重上升0.8个百分点；应交税费较上年末减少61.05%，占公司总资产比重下降0.68个百分点；合同负债较上年末增加53.42%，占公司总资产比重上升0.29个百分点；应付票据及应付账款较上年末增加13.83%，占公司总资产比重下降0.2个百分点。

　　从存货变动来看，截至2025年末，公司存货账面价值为9.01亿元，占净资产的20.84%，较上年末增加1.5亿元。其中，存货跌价准备为1624.38万元，计提比例为1.77%。

　　2025年全年，公司研发投入金额为2.58亿元，同比下降9.55%；研发投入占营业收入比例为9.22%，相比上年同期上升0.06个百分点。

　　根据招股说明书显示，2025年末的公司十大股东中，持股最多的为珠海市高齐企业管理咨询有限公司，占比63.01%。